DRAM價止跌 三雄出運

蘋果iPhone明年第1季動能轉弱，非蘋陣營大反撲，帶動行動式記憶體（Mobile DRAM）出貨拉升，標準型DRAM價格同步止跌，加上DRAM廠明年資本支出放緩，法人看好，南亞科（2408）、華邦、華亞科等記憶體廠出現谷底反彈契機。集邦科技先前指出，本季DRAM合約價在需求持續疲弱下，看跌一成，但IC通路商表示，近期非蘋陣營手機備貨需求積極，相關零組件如面板、手機晶片及Mobile DRAM出貨都升溫，反映iPhone明年第1季銷售動能趨緩，大砍零組件備貨，讓非蘋陣營趁勢反撲。近期也不少外資對DRAM產業翻多，主因看好今年下半年DRAM資本支出與晶圓產能有放緩，全球DRAM龍頭三星因價格走跌而調降明年資本支出的空間，加上明年蘋果iPhone 7傳搭載DRAM將再上增到3GB，明年DRAM顆粒出貨成長率趨緩、需求增加，有助減輕供過求於的壓力。記憶通路商表示，這波記憶體拉貨潮，主要集中在Mobile DRAM，讓盤跌近十個月的價格，出現止跌契機，由於三星、SK海力士及美光近幾季也積極調整產能在Mobile DRAM，隨拉貨動能升溫，相關廠商不再給予價格讓步，讓相關Mobile DRAM價格止跌 。隨著這波大陸手機拉貨潮啟動，將可扭轉DRAM跌勢，加上相關庫存回補需求加溫，進而推升價格止跌回升，國內相關DRAM族群包括南亞科、華邦電及華亞科等明年營運也可望擺脫頹勢，逐季加溫。根據集邦近期最新報價，DDR3 2Gb DRAM現貨價上周率先止跌反彈3%至4%，回升到1.14至1.46美元；主流DDR4 4Gb DRAM也守穩2.1美元，均價有機會重回2.4美元。IC通路商表示，這波Moblie DRAM拉貨積極，主要來自大陸品牌手機大廠包括步步高、OPPO、中興、華為、聯想、海爾等，相關通路商也將同步回補庫存。據了解，包括三星、SK海力士及美光及華亞科等，均同步提配合主要手機廠搭載LPDDR4容量推升到2至3GB，並將產能挪移到Mobile DRAM。