11基金新兵 獲利突圍

儘管去全球股市表現不佳，但去年新成立的46檔基金，仍有11檔新基金幫投資人賺錢，其中，有三檔是集中在單一市場，分別是兆豐國際的豐台灣基金，保誠非洲基金與摩根富林明JF金龍收成基金。據CMoney統計，在去年成立的新基金中，成立以來報酬率超過5%的基金共七檔。其中，債券型基金一檔，股票型基金六檔。在這些股票型基金中，除了建弘全球大趨勢基金，其餘全球型的基金表現都輸給區域股票型基金。保誠非洲基金經理人林宜正表示，就單一國家近一個月的股市表現來看，以南非為主要標的的非洲基金，因為過去沒有「跌深」，所以沒有像俄羅斯或台股基金明顯的「反彈」；因此儘管近一個月的績效已經高達15.82%，但仍落後台股與俄羅斯基金的績效。自非洲基金從成立以來，即便市場震盪，但基金淨值從沒跌破9元。林宜正指出，該基金除了布局民生內需股與降低持股比重，非洲市場與國際股市連動較低的特性，也讓基金績效表現「抗跌」。此外，南非股市有超過五成的權重集中在原物料，在過去全球股市上漲的這段期間，基金也發揮「順漲」的功效，跟其他區域型市場相比，非洲基金的波動度相當低。保誠投信建議，台灣投資人的習性多是追高殺低，然而從新基金的績效即可看出，即便市場氣氛相當糟糕，甚至是「債優於股」的環境，但只有逢低布局且堅持到底的投資人，才能真正成為市場上的贏家。去年新基金表現也頗亮麗的元大投信指出，全球政府頻釋放利多，各國合力舉辦G20展現合作誠意，推升美國道瓊指數由前波低點6,469點反彈至8,000點以上，漲幅24%，全球股市也在美國帶領下，3月起展開一波明顯反彈。歐美日各國領先指標仍未出現擴張訊號，4月中又將進入另一波企業財報公布的高峰期，預期股市波動加劇，建議投資人第二季的全球投資布局仍須以「股+債」的投資模式。