中華電信海外釋股承銷大家搶 外資券商檯面上下動作多 |中華電信

中華電信釋股競價拍賣雖然因為法人不捧場而表現

不理想，但是中華電信年底將赴紐約發行美國存託憑證

（ADR）的作業，仍被外資券商評估極有利潤，因此積

極爭取的動作一波波，檯面下的角力動作的激烈程度絕

對不亞於檯面上外資券商高階主管頻頻登台拜訪的熱鬧

。

中華電信海外釋股預計釋出股權的12%，約為11.58

億股，以每股底價 104元計算，海外釋股金額至少就有

1204億元，以目前中華電信已確定的海外釋股承銷作業

佣金最高不得超過3%計算，承銷商的利潤至少就有36億

元以上，而由於台灣上市、上櫃企業赴海外發行 ADR的

價格一向高於在台灣掛牌的價格，因此中華電信海外釋

股的每股底價可能會更高，承銷商的利益也就更為可期

。

目前已在進行中的中華電信海外釋股全球協調人評

選，將在 8月28日截止收件，中華電信預估至少會有10

家以上的外資券商參與角逐，現暫訂 9月 2日決選出一

家主辦承銷商以及兩家協辦承銷商。

據了解，雖然外資在中華電信釋股競價拍賣中因為

中華電信人事、員工紛爭不斷導致興趣缺缺而缺席，不

過對於承銷中華電信海外釋股作業倒是十分感興趣，從

摩根史坦利添惠、所羅門美邦、美林、高盛、怡富等