群益優化收益成長基金 採333黃金配置 |群益投信

受到極端氣候的衝擊，2023年7月正式成為全球史上最熱的月份。 聯合國示警，現在已從「地球暖化」進入到「地球沸騰（Boiling） 」的時代，各國應加快淨零碳排時程、擴大再生能源投資、減少溫有別於去年因主要央行積極升息引發股、債市場大震盪，今年在通 膨回落、升息壓力趨緩下，市場投資情緒回暖，也帶動風險性資產反 彈回揚，不過在經濟數據表現錯綜、聯準會官員言論反覆之下，仍持 續為市場帶來波動，而今年來領漲的科技股也出現回檔壓力，在前景 相對不明朗、資產表現輪動快速之下，多重資產策略仍是穩健應對市 況變化的上上策。

由群益投信最新推出的「群益優化收益成長多重資產基金」，採成 長股、另類資產、收益債三大資產333黃金均衡配置，不僅優化資本 利得成長與收益效果，也藉此平衡投資組合波動，進一步強化投資組 合跟漲抗跌能力。這檔基金由彰化商業銀行擔任基金保管機構，發行 新台幣與美元兩種計價幣別，並提供累積型與月配息型級別，以及後 收型（N級別）讓投資人做選擇。

群益優化收益成長多重資產基金經理人蔡詠裕表示，進入後升息時 代，股、債後市表現可期，但在通膨、地緣政治等不確定性仍並存於 市場下，善用多重資產配置能更有效分散風險，同時也不錯過市場機 會。群益優化收益成長多重資產基金透過精選股債資產來優化成長與 收益效果，均衡布局於成長股、另類資產與收益債三大資產，並隨景 氣位置機動調整投資組合內容，同步顧及波動管理。

蔡詠裕進一步指出，另類資產方面，則以低碳基建、數位基建等新 基礎建設主題特別值得關注，主因在全球ESG永續趨勢與萬物聯網趨 勢下，包括能源轉型、電網汰舊換新、數據中心等等需求持續增加， 相關概念股股價因此受惠，而像數據中心還具有收租來源穩定，納入 投資組合可望帶來息利雙收的效果；在收益債方面，升息循環料進入 尾聲，債市榮景可望再現，且非投資等級債公司財務體質表現穩健， 違約狀況仍在可控水準，加上其仍提供誘人的利息收入，可望續獲市 場青睞。 室 氣體排放。柏瑞投信表示，氣候風險已成為各國政府和企業高度重視 的議題，在積極減碳對抗氣候變遷的浪潮推動下，將進一步帶動自己 減碳、也幫其他公司減碳的 「碳手印企業」加速成長。

柏瑞ESG減碳全球股票基金經理人馬治雲表示，在全球政府與企業 鼎力響應下，減碳經濟將帶來龐大商機，掌握低碳經濟轉型帶來的投 資契機，可聚焦五大主題，包括能源效率、數位轉型、低碳運輸、生 產效率和替代能源。以替代能源產業發展來看，根據Grand View Re search於2022年8月公布的數據，到2030年全球市場規模將達2.9兆美 元。

柏瑞ESG減碳全球股票基金經理人馬治雲指出，受到產業景氣、新 產品推出慣性、財報發布與節慶效應等因素影響，傳統上第三季通常 都是股市較為波動的時節。根據統計，1992年至2022年美國標普500 指數在8月及9月多呈下跌，但在短暫修正後，該指數通常在第四季迅 速反彈，因此現階段是介入股市相對較佳的時機點。

柏瑞ESG減碳全球股票基金聚焦在其產品或服務有助幫助他人減少 碳排的企業，投資流程整合永續減碳目標及ESG評估流程，採用柏瑞 集團獨特之企業生命週期分類研究（LCR）和分析企業永續經營表現 的股票風險評估（ERA）框架，使得該基金績效表現相對出色。