美光出貨將減 概念股警戒

美光釋出新一季對華為出貨將減少，更為美國政府結束華為緩衝期後的拉貨態勢投下一顆震撼彈，透露緩衝期結束將不會延長，後續拉貨可能減少，相關概念股恐防庫存修正風險。美光是華為供應鏈重要成員之一，但美光執行長Sanjay Mehrotra表示，美國商務部5月16日將華為及其68家關係企業納入禁止出口實體清單，對美光2019年會計年度行動相關記憶體出貨造成負面影響。美光表示，雖然後來不受管理條例（EAR）和實體清單限制的產品出貨給華為，但最新公布的2019年度第4季對華為銷售金額仍比上季減少，明顯低於華為遭納入實體清單前的預期水準。且美光向美國商務部申請出口許可，以便銷售更多產品給華為，但到目前為止都未收到許可。美光27日收盤受此利空衝擊重挫逾11%，為今年來單日最大跌幅。美光釋出的訊息，隱約對後續出貨給華為的情況不抱持樂觀，儘管華為這幾個月積極備貨且自建供應鏈，有長期抗戰準備，不過若緩衝期未獲展延，市場原大舉備貨行動恐將減少動能，衝擊相關供應鏈。根據法人報告，台廠中與華為合作較密切包括晶圓代工的台積電，IC設計聯發科、瑞昱、聯詠，基板廠景碩、欣興及南電，功率放大器代工廠穩懋，封測廠日月光投控、京元電，記憶體廠南亞科。其他如薄膜覆晶封裝（COF）廠易華電、南茂和頎邦，光學鏡頭廠大立光、亞光及新鉅科、面板廠彩晶、銅箔基板廠台光電等。