多資產配置能攻又能守

「復華奧林匹克全球組合基金」經理人李佳憓表示，受到次級房貸風暴、市場信用緊縮等連鎖效應影響，今年以來，以股票及房地產市場表現最為弱勢，相較之下，商品、外匯及債券市場逆勢竄起為今年三大強勢市場，凸顯多資產配置基金占優勢。隨著全球資金流動快速，掌握多資產配置，已成為「能攻能守」的重要關鍵，「復華奧林匹克全球組合基金」投資六大資產─包括股票、債券、商品、外匯、房地產及貨幣市場，透過資產分散的觀念，在瞬息萬變的市場氣氛中更占優勢。根據Lipper統計，在平衡式的組合型基金中，「復華奧林匹克全球組合基金」不論是3個月、6個月或今年以來，績效表現皆為同類型基金第二名。在波動度上，根據投信投顧公會公佈的台大教授版基金績效評比統計，至2月底止，「復華奧林匹克全球組合基金」24個月的年化標準差為4.17%，遠低於同類型基金平均值的7.45%。李佳憓推估，預期全球景氣落底期間可能落在今年第三季至明年第一季之間，因此在佈局上，在美國經濟出現落底訊號之前，將持續看好趨勢向上的債券、外匯及商品市場。復華投信公司旗下的兩檔「多資產配置組合型基金」─復華奧林匹克全球組合基金、復華奧林匹克全球優勢組合基金等，目前皆為100%匯率避險，因此即使今年以來新台幣急速升值，對於基金淨值影響亦不大。