多重資產基金 卡位股債兩頭甜 9月布局

多重資產基金 卡位股債兩頭甜 9月布局，有機會趁升息觸頂前搶進股債低點，優先掌握明年行情

根據FactSet最新調查，華爾街上修美股企業獲利展望，調高標普 500成份股公司

Q3盈餘，為兩年來首見。法人預估，2024年企業獲利 轉為樂觀，股債預期看好

下，2024景氣復甦投資上車潮已啟動。趁歷 史統計市場表現最差的9月布局，有

機會趁升息觸頂前搶進股債低點 ，建議可以透過全球多重資產基金布局，卡好卡

滿利基資產標的，優 先掌握明年股債市兩頭甜行情。

新光全球多重資產基金經理人陳世偉表示，近期美國10年公債殖利 率不再創

高，轉為區間震盪，預估美國聯準會9月升息機率降低，市 場共識認為11月將升

息1碼，且有很高機率是11月為本輪升息循環終 點，伴隨華爾街最新上修美股企

業Q3獲利展望，為近兩年來首見，預 估從9月開始，在美國聯準會可能入進入升

息終局之際，加上企業獲 利轉趨樂觀，全球股債市低接買點隱然浮現，也提供全

球多重資產基 金，開始布局2024年優質資產良機。

陳世偉表示，根據2006年、2018年兩次美國「升息觸頂」後相關統 計數據顯

示，過去全球股市在升息觸頂3個月之後，平均上漲達3.99 ％；如果是觸頂6個月

之後，平均漲幅來到10.46％；如果是觸頂1年 之後，全球股市平均報酬更上看到

17.27％；同樣觀察全球債市，全 球投資等級債在升息觸頂3個月之後，債市上漲

5.14％、6個之後上漲 9.85％，1年之後績效更來約22.6％雙位數表現。

陳世偉建議，現階段適合透過全球多重資產基金的攻守兼備特性， 進場先卡

位布局股債優質資產，透過主動管理精選個股及持債，還能 掌握基本面較佳的切

入時點，同時，透過投資團隊主動管理，確保投 資標的高品質及風險控控，有望

卡位未來景氣復甦格局之下，股債市 甜蜜的初升段行情，中長線價差報酬有利可

圖。