基金新兵報到 6檔開搶千億 |元大投信

基金新兵報到 6檔開搶千億 含1檔債券、2檔多重資產、3檔股票型ETF，隨著升息循環結束，瞄準債券商機

3月將掀一波新基金募集潮，共有六檔新上場，類型含一檔債券、 二檔多重資

產、三檔股票型ETF，首先上場是中信上游半導體ETF，接 著是統一台灣高息動

能ETF、群益時機對策非投資等級債券，3月中是 元大臺灣價值高息ETF、路博

邁ESG優選平衡、兆豐收益增長多重資產 ，六檔申請額度破千億元。

法人指出，就基金主題來看，股票型ETF仍是當紅炸子雞，半導體 、高股

息ETF去年超夯，今年首季延續熱度，但與去年不同的是今年 半導體ETF不再局

限國內半導體，中信上游半導體ETF鎖定全球半導體 上游，50檔成份股中有25

檔設備商皆有涉及先進封裝技術領域，而二 檔台股高股息ETF則都訴求「月配

息」，使得台股高股息ETF將增至五 檔。

隨著升息循環結束，債券投資契機乍現，債券基金與多重資產基金 也掀募

集熱。群益投信指出，3月首檔上場的群益時機對策非投資等 級債券採複合債

配置策略，60∼80％主要投資在全球非投資等級債券 ，20∼40％則彈性配置在

投資等級債券、資產抵押債券(ABS)、新興 市場債券等，且基金不只月月配

息，還有加碼的年分紅機制，即看準 投資人有「息利雙收」需求。

群益時機對策非投資等級債券基金經理人陳以姍表示，市場預測美 歐央行

在2024年將啟動降息，利率風險續降將有利債市後續表現。目 前殖利率遠高於

過去10年均值，企業槓桿、利息保障倍數仍維持相當 健康，在景氣並無衰退疑

慮、評價面依舊低估下，非投資等級債可望 續漲，在暫停升息及未來迎利率拐

點下，債券受惠程度相對高，現階 段不妨採複合債投資策略因應。

中信上游半導體ETF經理人葉松炫表示，半導體產業在AI發展浪潮 中受惠

程度大，掌握關鍵技術的上游設備廠及擁有獨家專利的材料商 連帶吃香，透過

上游半導體ETF準備搶搭產業成長的順風車。

元大投信指出，元大臺灣價值高息ETF核心投資策略獨家納入「巴 菲特價

值投資指標」，相對於追逐股價動能，或頻繁交換投資風格， 該ETF更專注聚

焦優質股票的長期評價走揚潛力，一年兩次成分股調 整均聚焦價值投資，全天

候參與股息收益與資產增長。