線上線下串連 服務進化 |保德信投信

保德信金融集團去年起開始調整亞洲市場布局，台灣保德信人壽完成出售後，在台僅將留下保德信投信，保德信投信總經理張一明指出，保德信投信為集團在亞洲市場中的重要據點，今年將邁入第28個年頭，有多檔老牌基金未來會持續深根台灣，聚焦退休理財領域。

老牌基金績效穩健

保德信投信由台股、台債起家，其保德信高成長基金於1994年成立，為公司最老的基金，長年穩健的報酬表現使其身居市場上具代表性的台股基金之一；保德信瑞騰基金則是國內唯一一檔台債基金，成立於1997年，今年以來的績效也佳，幾度刷新淨值新高。

自2002年開始，保德信投信看向全球，於當年成立保德信全球醫療生化基金，近百億台幣的規模是目前境內最大的醫療生技基金，隨後幾年，公司也陸續發行了全球基礎建設、全球消費商機、拉丁美洲以及中國相關產品，若統計至今，保德信投信已有七檔基金成立滿十年，另有11檔更滿20年。

基金存在時日久，透過定時定額的方式進場投資的金額、人數多，為保德信投信的經營特點之一，對此，張一明表示，績效表現是投資人選擇基金的一大原因，但基金績效不會每年第一，如果只看績效，那麼投資人就不會持續投入，追根究柢，投資人對公司的信任才是基金得以長久存在的原因。

張一明將投資人信任保德信投信的原因歸結於公司的投資特色，並指出保德信投信作為主動型操作的基金公司，著重決策品質的提升，透過縝密的投資流程將員工的質與量轉化為投資績效，然更重要的是，公司奉行長期投資主義，不以短期利益為目標，並追求風險調整後的報酬，相信穩健是理財的核心。

在張一明的帶領下，保德信投信持續在退休理財領域耕耘，他認為，資產管理業的發展主旋律是一般投資理財及退休理財，而退休理財尤具更多推廣空間。

緊盯顧客理財特性

因此，保德信投信從商品準備起，近年將部分股票型、組合型基金汰弱留強，也陸續擴充固定收益型商品，發行了保德信印度債券基金以及保德信美國投資等級企業債券基金，今年8月另推具基礎建設特色的目標到期債券基金，預期產品的整併將持續至明年，為未來的服務打底。

投信經營講求掌握變化，準確了解客戶理財特性即是其一，張一明指出，投資者可分為三類，一是do it myself，為自行操作的族群，二是tell me show me，投資人先行取得資訊後再做決定，三則是do it for me，主要由公司代為理財。

過去20年，第二類的客戶占市場多數，所以通路、銀行、產品公司大多就此做細項發展，但時至今日，資訊取得容易，手機、電腦等工具使用方便，自行操作的門檻顯著下降，可觀察到第一類型的客戶有增加的傾向。

如果說客戶的類型與以往不同，公司也就該改變方向，張一明強調，只是提供產品是不夠的，公司可以主動地、系統性地提供客戶投資建議，讓公司從產品提供者轉變成更全面的理財顧問，做更好的服務。

張一明另提到，線上線下的行銷及通路也是調整的重點，在創造符合市場需求產品及服務的同時，也要思考該怎麼樣接觸到更多客戶，現今資訊管道多元，銀行依然會是一個重要的通路，但不會是唯一的通路，保德信投信未來會持續開拓其他管道，建立B2C的能量。