過去一年台股基金績效 輸給平衡型 |復華投信

若說過去一年以來，投資台灣股票型基金的國人，在報酬收益上

竟然比投資平衡型基金的國人還少，豈不是很尷尬？根據統計結

果，答案恐怕的確如此。基金業者指出，國人若不想花太長的時

間來尋求台股基金的解套，不妨布局平衡型基金，將自己的資金

做最靈活的運用。

根據理柏資訊統計，就平均績效來看，若把台灣股票型基金、台

灣平衡型基金與跨國平衡型基金相比較的話，可發現台股基金的

平均績效，在520以後為負8.78％、近1個月的績效為負6.57％、

近3個月為負0.21％、今年以來與近一年以來，績效下挫幅度更擴

大到9.56％與13.38％，表現全數落後平衡型基金。

在台股波動幅度大幅增加情況下，就連強調高報酬的股票型基金

，在夏普值上也輸給平衡型基金。

復華投信表示，台股今年以來波動加劇，指數高低點的落差達

1925點，不少投資人感到指數的波動難以掌握，使得整體投資效

率大打折扣。

群益投信也指出，台股即使擁有兩岸開放的題材，但難免也會受

國際股市大幅波動的影響，經過周二台股的大跌，投資人對台股

高波動體驗會更加深切。

群益平衡王基金經理人陳沅易建議，面對股市波動風險仍大的時

期，投資人最穩健的做法，就是做好資產配置，譬如股、債平衡

，電子、非電均衡佈局等，而且在選股上，也可以著重在高現金

殖利率、高獲利成長、本益比低三大題材，並搭配部分投資等級

的公司債與附買回公債，以較為中性的角度布局，方可安然度過

這段股市的修正期。