台灣期交所打造模擬交易學習平台|台灣期貨交易所

台灣期貨交易所為了提升交易人對期貨與選擇權投資組合風險的評估與管理能力，特別推出了一項全新的服務——「期貨交易風險情境模擬平台」。自昨日（30日）起，這個平台正式對交易人開放，並提供了一系列實用的功能，以幫助交易人更有效地掌握投資風險。 該平台提供多項功能，包括部位風險係數（Greeks）、情境模擬部位損益以及保證金試算等。交易人只需通過瀏覽器連線至平台網址（rm.taifex.com.tw），輸入想要分析的投資組合，就能透過平台的相關分析功能，深入了解投資組合的曝險情況。 在平台的主要功能中，部位管理功能特別引人注目。它提供了Greeks資訊，如Delta、Gamma、Vega、Theta等，讓交易人能夠了解部位的主要風險來源。例如，若Delta值較高，則表示標的價格變動對部位價格的影響較大。交易人可以通過動態調整部位口數或新增風險互抵部位等方式，觀察整體部位Greeks的變動情況，並了解不同投資組合下的風險變化。 此外，平台還提供了試算部位所需保證金的功能，涵蓋選擇權價差組合、混和部位等組合部位，讓交易人在組合部位前後都能了解保證金的增減金額。值得注意的是，選擇權保證金會隨著契約價格的變動而變動。在執行情境分析時，平台會將情境下的理論價格代入保證金計收公式，試算情境下的保證金，幫助交易人了解不同情境下保證金的變化情況。 敏感度分析功能則讓交易人能夠快速了解投資組合的風險狀況。平台會根據交易人設定的情境參數，分析多個情境下整體部位的預估損益等資訊，並畫出不同情境下的預估損益曲線圖，以協助交易人了解哪些情境下部位可能會產生較高風險。 期交所強調，交易人可以善用這個平台的功能，作為風險評估的重要參考資訊。透過模擬各種交易策略風險，交易人可以更好地了解自身的風險承擔能力，並進行資金控管。在期貨交易中，持續關注市場波動等情境下的部位風險及保證金變化情形，維持充裕的保證金水位，是保證期貨市場穩健運作的重要關鍵。 期交所也指出，未來將持續根據市場變化、商品特性及交易人需求，推動各項強化風險控管措施，打造一個既安全又發展並進的台灣期貨市場。