科技景氣復甦力道相當強勁 前2月營收 60家電子年增逾倍

電子股2月營收表現佳！根據CMONEY資料統計至10日已公佈營收的 587家電子業，1月及2月營收YOY皆正成長計有383家，占比高達62.2 5％，其中60家1、2月營收YOY成長率皆各超過100％。投資專家認為，電子產業第一季基本面淡季不淡，甚至部份訂單能見度至2Q都還不錯，值得關注。日盛投信投資長張島郎表示，電子產業整體巿場銷售情況穩定，中國農曆年銷售額YOY成長17％，熱門產品如NB、TV年成長持續維持20 ％至30％，新興巿場銷售保持2位數成長，美國巿場銷售穩定維持個位數成長，歐洲則較為持平。張島郎指出，目前整體市場庫存仍不高，且先前中國的生產基地各廠都傳出缺工、缺料情況，下游擔心上游可能在3Q出現產能短缺，下游廠第二季有提前建立庫存的動作，此舉將有利電子業第二季出貨表現。1、2月營收年增率均超過100％的電子股中，較具市場指標性的包括面板股、晶圓廠、半導體相關個股及LED等，其餘則是以中下游零組件相關個股居多。面板股中包括友達、奇美電、彩晶及華映全數入列，顯見面板產業雖然先前市場傳出對後市市況有雜音，但是相對去年同期表現仍相當具有成長力道。此外，二大晶圓代工廠台積電及聯電也在單月營收連續較去年成長逾1倍的個股中。更讓市場矚目的，是從去年下半年開始產業就出現明確實回升走勢的DRAM產業，包括力晶、南科、華邦電前2月營收均相當亮麗，其中力晶2月營收年增率更超過3倍。同樣受惠DRAM產業回升的記憶體模組中，勁永、品安、商丞營收年增率也都自1倍起跳。連動至台股，日盛投信分析，預期下半年Graphic、高階晶圓代工、DRAM、Flash、TFT LCD、ODD等產品將出現缺貨情形，建議投資人可以具有基本面題材的電子股或是科技型基金作為投資佈局選項。