奧運熱 大中華概念股增溫

中國大陸全國政協及全國人大本周開幕，物價、股市、個稅及樓市施政方針，是各界關心課題。投信業者指出，中國人大及政協會議所釋出的新政策，伴隨奧運題材發酵，可望促使港股及具有大中華概念的台股逐步升溫。港股長期受到美國及中國股市影響，今年以來，美股表現疲弱，上證指數也處於近一季的低點，連帶使得香港恆生指數表現也不理想，甚至跌至2萬1,700點的波段低點。港股2月以來於2萬3,000至2萬5,000點箱型區間整理，因無重大利多面支撐，成交量也縮減，人氣有退燒現象。日盛大中華基金經理人游金智表示，恆生指數近期已由悲觀中逐漸回穩，再回跌至2萬1,700點的機率低，本周焦點是中國大陸政府在物價、股市及樓市的未來施政方針，美國政府也提出經濟提振措施，將逐步產生作用，港股有機會回升。游金智指出，全國政協及全國人大的召開，以及領導人換班，將牽動中國大陸今年的宏觀調控措施，有關通膨困擾、2008年的中國經濟是否降溫、貨幣政策的寬鬆與否、紅籌股回歸A股的機制、延宕許久的港股直通車何時上路，均會在這兩周討論，如果有定案，將對後續港股及大中華經濟圈影響深遠。游金智分析，今年夏天大陸將辦奧運會，相關題材產業將受到市場資金追逐，香港零售數據持續強勁，從港幣匯率觀察，已有資金回流跡象。而QDII放行，也有助於香港市場的資金行情，第五檔QDII基金已於1月初成立，增加港股投資動力，美國次貸危機，正好提供買入香港市場機會。游金智表示，港股布局可先留意香港金融、香港地產、中國內需、礦產原物料、奧運受惠股、基建及公用事業等類股，如想布局藍籌股的投資人，可以留意金融股、地產股及零售內需股後續表現。中國內地對消費品需求增加，物價上漲的趨勢持續，加上人民幣不斷升值雙重效應下，香港的零售類股將有不錯業績表現。建弘投信大中華基金經理人杜立民指出，美股因經濟數據不佳，近期可能再度陷入回檔整理，台股短線雖趨向箱型整理，但受惠兩岸三通題材，具大中華概念的傳產類股，包括航空、資產營建、金融等類股依然看好。