股債雙存術講座 聚焦AI、A級債趨勢

統一投信日前與Smart合作舉辦「股債雙存術」北中南巡迴講座，3場近700人參與。由統一投信新金融商品發展處資深副總張美媛，率領統一FANG+ETF（00757）基金經理人林良一及統一美債10年Aa-A ETF（00853B）基金經理人許雅惠分享投資策略。

講座還邀請知名財經作家夏韻芬開講，夏韻芬指出，近期市場壞消息頻傳，但標普五百指數成分股第一季財報普遍優於預期，過去3個月獲利成長率甚至出現U型反轉。面對變化劇烈的市場，股債雙存術是適合穩健投資人的方法，尤其債券價格去年超跌，債券價格有望提前反應並止跌回升。

今年股價強勢上漲的FANG+ETF，則可作股債雙存術的股票部位。林良一表示，隨著AI應用滲透生活，今明兩年股票投資趨勢將圍繞AI主題。FANG+指數十檔成分股橫跨多個尖端科技主題，包括AI市場主要玩家微軟、谷歌、META，及AI應用成長帶動的高階處理器廠商，如輝達及超微半導體。根據統計，過去3年多裡，任一月分開始定期定額FANG+ETF，一年平均報酬率為13.29%；若定期定額2年，平均報酬率約40.25%，3年定期定額平均報酬率更達到54.35%。

此外，優質美元A級債能為股債雙存術增添避險能力，且有望收穫升息末段債券價格回升的資本利得。許雅惠表示，近30年數據顯示，聯準會最後一次升息後開始定期定額半年，持有1年後，投資級債平均報酬率達14.11%；若拉長至3年，平均報酬率更逼近35%。