保單借款利率不合理？金管會關切 |富邦人壽

金管會不僅關心美元保單宣告利率，6日也將開會討論壽險業保單 借款利率，了解各家公司訂定借款利率「是否合理」、「是否損及保 戶權益」，目前如主要壽險公司美元保單一樣宣告4％附近，有公司 借款利率下限6.25％、有公司5％，保險局表示將開會討論各家訂定 借款利率的依據及合理性。

保戶投保壽險保單，只要有「保單價值準備金」的保單，都可以進 行保單貸款，即保戶可以把繳出去的保費再「借出來」，但因為壽險 公司有承諾保單利率或要協助保戶投資，因此保戶若要用保單借款， 一般都要負擔比保單預定利率或實際投資報率更高的借款利率。

壽險公司有22兆多元的準備金，但保單貸款餘額僅約5,500多億元 ，僅占可運用資金2.3％，國泰人壽、新光人壽都各有上千億元的貸 款量，南山人壽、富邦人壽則有500∼700多億元。

保險局表示，希望了解各家公司目前保單貸款利率訂定的依據、是 否合理，有無損及保戶權益，另外也希望未來壽險公會應整合公告各 家保單借款利率區間。

例如目前主要壽險公司都會公告不同保單有不同借款利率計算方式 ，如新台幣傳統壽險就是保單預定利率加0.5個百分點，一般都在4∼ 6.9％之間；若是美元傳統保單，因美元利率較高，則要加碼2.5個百 分點，借款利率多在6.25∼9％間；若是近年熱賣的美元利變壽險， 則是宣告利率加2.5個百分點，各公司多半介在5∼9％。

但若是投資型保單，各公司多半依實際投資報酬率加碼，有公司則 是用三行庫定存利率加碼，目前依幣別不同，在3.95∼9％不等。

有些壽險公司有公告借款利率下限，如美元利變壽險就是6.5％， 但若宣告利率不到4％，則加碼後應是低於6.5％；另外如新光人壽有 推出三年固定利率3.35∼3.45％的新台幣保單借款專案，比一般公司 短期借款4％左右的利率優惠，最近推一年利率更僅2∼2.9％。