柏瑞投信債券基金開募在即，4月12日啟動量化策略募集

【柏瑞投信新聞稿】 近日，美國10年期公債殖利率的顯著上漲，讓市場波動加大。然而，柏瑞投信在這波市場波動中，依然保持冷靜態度，並對未來的市場走向提出了專業見解。 柏瑞投信認為，隨著疫情緩和、經濟復甦加速，公債殖利率的回升屬於正常現象，不會導致失控。投資顧問部協理但漢遠指出，雖然公債殖利率上漲會帶來短期波動，但其他債券價格未必會跟著下跌。在利差不變的情況下，企業發行的新債，其票息甚至可能增加，從而帶來更高的收益。 但漢遠還提到，近期美債殖利率的彈升幅度已達到近3倍的標準差，接近2013年QE退場恐慌與2016年川普當選時的狀況，研判屬於過度反應的機率較高。因此，他建議在投組中加入高評等的債券，以降低波動度。 柏瑞全球策略量化債券基金預定基金經理人陳柏元表示，低利率和超寬鬆的貨幣政策，有助於投資級債的企業降低債務、改善財務體質。此外，陳柏元還提到，從2005年底以來的統計數據來看，美債殖利率的起伏是常態，即使彈升幅度超過長期平均，綜合債的年化報酬率大多為正值。 柏瑞「高IQ」量化策略則在這波升息與利空的環境下，不僅長期投資成果佳，還能夠保持較高的勝率。柏瑞集團固定收益量化投資主管陳海波所領軍研發的獨家量化債券策略，更是電腦與人腦的強勢結合，對海量的投資標的進行篩選，建構出最適化的投資組合。 為了把握這波市場波動，柏瑞投信預定從4月12日開始募集的柏瑞全球策略量化債券基金，初期投組規劃將維持常態配置的比例，即40%成熟國家投資級企業債＋40%新興市場投資級企業債＋20%全球高收益債。未來將根據市場變化進行調整，以追求較佳的收益機會。