特別收益 波動度低

柏瑞投信同樣著眼於2018年國際政經局勢變數仍多，加上金融市場已來到高水位，預期未來市場波動增加，此時喊出「特別收益」口號，推出以特別股、高收益債、投資級永續債為主的柏瑞多重資產特別收益基金。柏瑞投信表示，相較市面上同類型基金多以資本利得作為報酬來源，投資標的涵蓋各類型資產，包括風險性資產等積極型部位，柏瑞多重資產特別收益基金聚焦收益，主要投資特別股、高收益債及投資級永續債，以獲取特別股息及債息為目標，因此經理人操作方式以長期持有為主，不頻繁交易；此外，由於投資標的以收益為導向，整體投組波動度更低。受升息加快預期心理影響，美股近期波動劇烈，柏瑞投信表示，美國通膨升溫確實需要留意，但目前核心通膨仍低於2%，要推論聯準會加速升息仍言之過早，然而美股的確存在評價面偏貴疑慮，收益型資產反而是現階段較具吸引力的投資選擇。柏瑞投信指出，這檔多重資產特別收益基金就像是個人的核心肌群，透過強化核心肌群，讓個人免於外界波動干擾，特別適合追求穩健報酬、同時又能承受中等風險的投資人，建議核心部位可同時配置特別股、高收益債、或這檔多重資產特別收益基金，資金水位可分配六至八成，再搭配機會型市場如新興亞洲、印度、拉丁美洲等作為衛星配置，透過收益型核心資產來降低金融市場波動的衝擊。