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永豐投信(公)公司新聞
【投資新聞】近年來，ETF（交易型指數基金）的投資風潮席卷台灣，永豐投信強調，ETF以其分散風險、低門檻等特性，成為新手投資的首選。不過，若投資者將資金集中在單一產業主題ETF，一旦市場波動，投資壓力也不小。因此，永豐投信建議投資者善用ETF的分散特性，分散投資於不同選股邏輯的ETF，以達到長期收息目標，並增強捕捉市場趨勢的機會。 永豐ESG低碳高息ETF經理人張怡琳表示，配息型ETF近期受到矚目，主要是因為配息可以作為日常開銷、再投資，或是獲利了結的工具，幫助投資者解決投資困擾。她認為，小資族要提升投資效益，應該善用ETF低門檻的優點，並分散投資於多檔不同主題、風格的ETF，以降低單一ETF績效對整體資產的影響，並透過產業互補，把握市場新主流。 以永豐投信的00907永豐優息存股ETF和00930永豐ESG低碳高息ETF為例，前者鎖定營運穩健的金融、傳產族群，後者則以成長性佳、兼具低碳趨勢的電子股為主。兩檔ETF雙月配息，除息月份交錯，可組合成「月月配」，滿足投資者長期現金流需求，同時兼顧資產長遠成長潛力。 張怡琳進一步分析，以00907為主、00930為輔的投資組合，展現較低的波動性，隨著00930比重提升，整體投資組合的波動度逐漸升高，但年化報酬率和夏普值也相對提高。她建議投資者根據自身風險承受能力，彈性調配兩檔ETF的投資占比，若重視高成長，則以00930為主；若偏好穩健，則提高00907的投資比重。
永豐ESG低碳高息ETF經理人張怡琳表示，配息型ETF近來大行其道，主要因為配息可以運用在日常開銷、再投資，也有被動獲利了結的意味，相對能幫助一般大眾處理不知何時獲利了結、無法持股久抱，或是投資被套牢、進退兩難等困擾。
張怡琳認為，小資族想達到更佳投資效益，應多利用ETF投資低門檻的優點，同時分散投資在多檔不同投資主題、風格的ETF，一來能降低單一ETF績效對整體資產影響，二來透過不同ETF產業互補，不怕錯失隨時竄出的市場新主流。
以永豐投信旗下00907永豐優息存股ETF、00930永豐ESG低碳高息ETF為例，前者00907鎖定營運相對穩健的金融、傳產族群，後者00930目前則有八成以上是成長性佳、兼具低碳趨勢的電子股，投資重心明顯有區隔。
此外，兩檔ETF皆雙月配息，但除息月份交錯，正好能搭配組合成「月月配」，滿足投資人長期現金流需求，也能兼顧整體資產長遠成長潛力。
張怡琳以兩檔ETF追蹤指數歷史資料回測結果分析，以00907追蹤指數為主、00930追蹤指數為輔的投資組合，展現較低的波動性，而隨著00930追蹤指數的比重提升，整體投資組合的波動度逐漸升高，但年化報酬率、夏普值也相對提高。
張怡琳建議，投資人應依自身風險承受能力，彈性調配00907和00930的投資占比。假使重視高成長，相對適合以00930為主、00907為輔；反之若偏好穩健性，00907投資比重應適度提高，以00930作為輔助投資部位。
近年來，ETF（交易型指數基金）在台灣市場可是火熱到不行，幾乎成為全民運動呢！永豐投信就提醒大家，ETF這種一籃子股票的投資方式，風險相對分散，對於新手來說真的是個不錯的入門選擇。但是，如果你把所有資金都投在單一產業主題的ETF上，一旦市場有點動盪，那壓力可就大了。所以，永豐投信建議大家要善用ETF低門檻的特點，適度分散在不同的ETF工具上，這樣既可以達到長期收息的目的，還能透過產業互補，增加捕捉市場趨勢的機會。 永豐ESG低碳高息ETF的經理人張怡琳說，現在配息型ETF超級受歡迎，因為配息可以拿來日常開銷、再投資，甚至被動獲利了結，對於那些不知道什麼時候獲利了結、無法持股久抱，或者投資被套牢、進退兩難的投資者來說，真的是一大福音。 但是，景氣和市場變化真的是太莫測了，單一檔ETF是難以全面掌握所有趨勢機會的。張怡琳認為，小資族要想達到更好的投資效益，應該多利用ETF低門檻的優點，分散投資在多檔不同投資主題、風格的ETF上。這樣既可以降低單一績效對整體資產的影響，還能透過不同產業互補，不會錯過隨時可能出現的市场新主流。 以永豐投信的兩檔ETF為例，00907永豐優息存股鎖定的是運營相對穩健的金融、傳產族群，而00930永豐ESG低碳高息則有超過8成是成長性佳、兼具低碳趨勢的電子股，投資重心明顯有區隔。兩檔ETF雙月配息，但除息月份交錯，正好能組合成「月月配」，滿足長期現金流需求，同時也兼顧整體資產的長遠成長潛力。 根據兩檔ETF追蹤指數的歷史資料回測結果分析，以00907為主、00930為輔的投資組合，展現較低波動性，隨著00930追蹤指數比重的提升，整體投資組合的波動度逐漸升高，但年化報酬率和夏普值也相對提高。 最後，張怡琳建議投資人應該根據自己的風險承受能力，彈性調配00907和00930的投資占比。如果你重視高成長，那麼00930可能會是更好的選擇；但如果你偏好穩健性，那麼00907的投資比重可能需要適度提高，讓00930作為輔助部位。
永豐ESG低碳高息ETF經理人張怡琳表示，配息型ETF近來大行其道 ，主要因為配息可運用在日常開銷、再投資，也有被動獲利了結的意 味，相對能幫助一般大眾處理不知何時獲利了結、無法持股久抱，或 者是投資被套牢、進退兩難等困擾。
但景氣與市場變化莫測，單一檔ETF難以全面掌握各種趨勢機會。 張怡琳認為，小資族想達到更佳投資效益，應多利用ETF投資低門檻 的優點，同時分散投資在多檔不同投資主題、風格，一來能降低單一 績效對整體資產影響，二來透過不同產業互補，不怕錯失隨時竄出的 市場新主流。
以永豐投信旗下00907永豐優息存股、00930永豐ESG低碳高息為例 ，00907鎖定營運相對穩健的金融、傳產族群，00930有8成以上是成 長性佳、兼具低碳趨勢的電子股，投資重心明顯有區隔。且兩檔ETF 皆雙月配息，但除息月份交錯，正好能搭配組合成「月月配」，滿足 長期現金流需求，也兼顧整體資產長遠成長潛力。
以兩檔ETF追蹤指數歷史資料回測結果分析，00907追蹤指數為主、 00930追蹤指數為輔的投資組合，展現較低波動性，隨00930追蹤指數 比重提升，整體投資組合的波動度逐漸升高，但是年化報酬率、夏普 值也相對提高。
張怡琳建議，投資人應依自身風險承受能力，彈性調配00907和00 930的投資占比，假使重視高成長，相對適合以00930為主、00907為 輔；反之若偏好穩健性，00907投資比重應適度提高，以00930作為輔 助部位。
近年來，ETF（交易所交易基金）在台灣市場上可說是紅透半邊天，成為全民運動。但是，對於投資人來說，如何挑選適合自己的ETF，成為了一門必須學好的功課。專家指出，投資高股息ETF不應該只鎖定一個產品，而是要善用ETF低投資門檻的優勢，將資金分散投資於多種不同主題和風格的ETF，這樣可以有效地分散投資風險。 以永豐投信為例，該公司強調，ETF通常持有多種股票，這樣的投資結構可以降低風險，適合投資新手。然而，如果投資人將所有資金都投入單一產業主題的ETF，一旦市場出現波動，投資壓力會相當大。因此，永豐投信建議投資人應該善用ETF低投資門檻的特性，將資金分散投資在不同的ETF上，這樣既可以達到長期收息的目的，還能透過產業互補，增加捕捉市場趨勢的機會。 永豐ESG低碳高息ETF的經理人張怡琳指出，配息型ETF之所以受到歡迎，是因為它的配息可以應用於日常開銷、再投資，甚至可以作為被動獲利的手段。這對於一般大眾來說，能夠幫助他們解決不知道什麼時候獲利了結、無法長期持股或投資被套牢的困擾。 面對變幻莫測的經濟環境和市場變化，單一檔ETF難以掌握所有的投資機會。對於小資族來說，如果想要達到更好的投資效益，應該利用ETF低投資門檻的特點，將資金分散投資於多種不同主題的ETF上。
永豐ESG低碳高息ETF經理人張怡琳表示，配息型ETF近來大行其道，主要是因配息可運用在日常開銷、再投資，也有被動獲利了結的意味，相對能幫助一般大眾處理不知何時獲利了結、無法持股久抱，或投資被套牢、進退兩難等困擾。景氣與市場變化莫測，在特定選股邏輯下，單一檔ETF難掌握各種機會，小資族想達到更佳投資效益，應利用ETF投資低門檻的，分散投資在多檔不同投資主題的ETF。
台灣金融市場近日受到美國長期公債殖利率上升的衝擊，特別是10年期公債殖利率創下2007年以來新高，達到4.85％。這一現象對台灣的投資環境產生了顯著影響，尤其是對長天期公債ETF基金產生了不小的壓力。
由於長期公債殖利率的上升，台灣多檔長天期公債ETF基金價格持續探底，其中不乏創下挂牌以來的新低價。例如，元大、國泰、富邦的20年期美債ETF均創下了新低。而中間天期（7年至10年）公債ETF基金平均下跌0.85％，而短天期公債ETF則普遍上漲，漲幅在0.13％至0.26％之間。
從今年以來的債券ETF表現來看，跌幅最重的全數由美國長天期公債ETF包辦，跌幅在8.66％至9.83％之間。相反，年來報酬率在7％以上的前十強債券ETF，則全都是短年期各類債券ETF，如國泰、群益、中信和永豐投信旗下的短天期美國公債ETF。
在ETF成交量排行前十中，元大、國泰投信旗下美國長年期公債ETF仍然入列，顯示市場逢低買盤的強勁。分析師預期，在升息終結點尚未明朗化的情況下，長債可能會繼續承壓。然而，由於不少投資人今年第一季度已經開始布局，並且多持有「逢低加碼」的心態，預期利率反轉後的反弹空間，因此價格下跌時的買氣反而更為強烈。
永豐投信在這波市場波動中，也展現了其專業的投資策略。該公司旗下的短天期美國公債ETF在市場環境不穩定的情況下，仍然保持良好的表現，為投資者提供了穩定的投資選擇。
永豐台灣ESG ETF（00888）經理人張怡琳表示，投資人若追求長期穩健收益，在挑選息收型ETF時，應將ETF配息組成來源結構列入觀察指標之一，以此次配息兩檔ETF 00907及00888為例，均具備收益平準金機制，但依兩者過往配息紀錄，平均配息八成以上來自於成分股所領到的股利，代表配息結構以股利為主，而非收益平準金，長期而言相對穩健可靠。
永豐投信指出，台股在連假效應影響下，自秋節前即呈量能萎縮，接下來迎來雙十連假，預料整體市場氣氛仍偏觀望，大盤短期要突破區間整理格局相對不易。不過，第四季有望仰賴選前行情，建議伺機把握布局政策利多產業，個別產業值得留意，包括：中長期趨勢撐腰的AI族群，需求陸續回溫的消費性電子、一般伺服器，具備2024巴黎奧運概念的成衣紡織、製鞋，以及第四季有旺季題材的AM汽車零組件等。
反觀短天期公債ETF，因為殖利率倒掛而幾乎零風險，使得價格具 有吸引力，成為聯準會維持升息下的受惠者。
美國2年期公債殖利率升破5％，長短天期殖利率出現倒掛現象。投 信法人分析，這個情況下確實短債相對具有較高價值，因為升息的時 程較市場預期來得長，短天期債券不僅利率高，加上存續期間短，市 場目前沒人能知道何時才會開始降息，短債確實適合資金停泊，價格 上較具有吸引力。
反觀長債由於存續期間較長，對利率風險最為敏感，意即對抗利率 風險的能力較脆弱，近日美國10年期公債殖利率持續攀高，公債中長 債反應最為直接。但法人強調，一旦利率反轉，長債價格反彈空間將 會最大，即使近期長債ETF基金持續探底，仍可見資金湧入。
國內九檔美國長天期公債ETF在4日全數重挫，單日跌幅在2.44％∼ 2.9％不等，元大、國泰、富邦20年期美債ETF均創下掛牌以來的新低 價；兩檔中間天期（7年至10年）公債ETF基金平均下跌0.85％；七檔 短天期公債ETF全數上漲，漲幅0.13％∼0.26％不等。
檢視今年以來所有債券ETF表現，也可見跌幅最重的全部由美國長 天期公債ETF包辦，跌幅在8.66％∼9.83％不等；反觀年來報酬率在 7％以上的前十強債券ETF，全都是短年期各類債券ETF，包括國泰、 群益、中信和永豐投信旗下的短天期美國公債ETF。
4日國內ETF成交量排行前十中，元大、國泰投信旗下美國長年期公 債ETF仍入列，可見逢低買盤仍強勁。法人預期，在升息終結點還沒 有明朗化下，長債確實可能將持續承壓，但由於不少投資人今年第一 季就開始布局，多有「逢低加碼」的心態，且預期一旦利率反轉後反 彈空間可期，因此價跌買氣卻更強的情況可能持續。
台灣投資人普遍傾向於選擇配息型ETF，許多人甚至期待「月月有收入」。針對這種投資偏好，永豐投信提出了一個創新的投資策略：打造一個月月現金流的投資方案。這家台灣知名投信強調，投資人不必將所有資金押注於單一檔ETF，反而應該選擇多樣化的ETF投資組合，以分散風險並達到長期理財效益。 永豐投信的ESG低碳高息ETF經理人張怡琳表示，月月領息的投資理念，就好比給自己每月加薪一樣，這是許多投資者的追求。然而，儘管存股策略可以確保每月都有股息收入，但股票價格的波動性仍可能影響投資效果。因此，要實現月月配息，選擇合適的投資策略至關重要。 張怡琳建議，投資者可以通過組合不同的ETF來創造每月領息的投資組合。例如，永豐投信旗下的00930永豐ESG低碳高息ETF與00907永豐優息存股ETF，就是一個理想的組合。其中，00930主要投資於電子族群，而00907則集中在金融及傳統產業，這樣的組合既具備成長潛力，又能提供較穩定的投資回報。 根據過去五年的歷史回測結果，將6成資金配置在00930（特選臺灣ESG低碳高息40指數）和4成資金配置在00907（富時臺灣優息存股指數）的投資組合，其平均年化報酬率達到16.14％，平均年化波動度為14.36％。這一結果不僅不遜於單一押注在富時台灣高股息指數或MSCI臺灣ESG永續高股息精選30指數，還能為投資者帶來更高的投資效益。 張怡琳強調，如果投資者能夠善用ETF組合策略，不僅能享受月月領息的優勢，長期投資的效益也將有望進一步提升。
永豐ESG低碳高息ETF經理人張怡琳指出，月月領息的概念就像每個 月給自己加薪一樣，因此很多人都把「每月領股息」當作投資目標。 不過，存股雖然有「存」的動作，股票仍有可能隨著時間增值或跌價 ，所以同樣要做到月月配息，存股策略也很重要。
張怡琳說，投資人若只靠一檔ETF來創造月領息，因投資相對集中 ，承受風險也會相對變高，因此可以透過不同ETF的搭配來組成每月 領息的投資組合。比如，投資人可以聰明組合永豐投信旗下兩檔ETF ，將00930永豐ESG低碳高息搭配00907永豐優息存股，就能輕鬆達成 每月領息的目標。
此外，00930以電子族群為主，00907則集中在金融及傳統產業，因 此兩檔ETF形成的投資組合，同時涵蓋到電子、金融及傳產股，不僅 能擁有電子股的成長潛力，亦有股性相對穩定的傳金類股來降低整體 波動，投資人也能夠依照個人風險偏好，從中適度調配兩者的投資比 例。
根據約過去五年歷史回測結果顯示，若各以6成、4成資金配置在0 0930追蹤指數（特選臺灣ESG低碳高息40指數）及00907追蹤指數（富 時臺灣優息存股指數），這個六四配的指數組合的平均年化報酬率， 高達16.14％，平均年化波動度則為14.36％，不遜於單押在富時台灣 高股息指數、MSCI臺灣ESG永續高股息精選30指數等兩檔人氣高息指 數。
張怡琳說，投資人若懂得聰明運用ETF組合搭配，不只能享受月月 領息優勢，長期投資效益也有機會再提升。
【金融新聞】 近期，市場對於美國聯邦儲備銀行（FOMC）的利率決策充滿期待。永豐投信分析師指出，隨著今年通膨壓力的逐漸緩解，投資者們都在密切關注美國的「降息」動向。為此，永豐投信建議投資者採取「目標到期」策略，並積極布局美國投資級債券，把握降息循環下的資本利得機會。 為了滿足投資者對於短、中期閒置資金的投資需求，永豐投信最新推出「永豐4年到期美國優質投資等級債券基金」。該基金以4年為期，主要投資於美國投資等級債券，幫助投資者在升息循環來臨前，穩定獲得債息收益，並為降息循環下的資本利得機會做好預備。 募集期間將至10月6日，該基金由元大證券、元大銀行、永豐銀行、永豐金證券及永豐投信等銷售機構共同推廣。永豐4年到期美國優質投資等級債券基金經理人吳如玉表示，截至9月18日，彭博美國投資等級債券指數殖利率已達5.81%，創下金融海嘯後近15年來的高點。只要降息政策啟動，美國投資級債投資者將能夠雙重受惠。 吳如玉進一步分析，由於債券價格已經回落至15年新低，推升殖利率至相對高點，加上最新的利率點陣圖顯示，升息循環將落幕，明年將進入降息的趨勢。對於偏好長線穩健收益的投資者來說，現在正是進入債市的佳機。透過目標到期債券基金「預先鎖利」的特色，投資者可以穩定獲得長期收益，並在未來降息進程中，伺機把握潛在的資本利得。 吳如玉還提到，過去4輪升息循環的經驗表明，升息後債券違約風險會上升，但美國投資等級債的發行企業財務狀況相對穩健，債券違約率低，收益率也較佳。在過去4輪升息循環的最後一次加息後4年，彭博美國投資等級公司債指數的平均總報酬達32.70%，遠超過其他相關指數。因此，在債種選擇上，美國投資等級債應該是投資者的優先選擇。
永豐投信最新推出「永豐4年到期美國優質投資等級債券基金」，即是瞄準短、中期閒置資金投資停泊需求，設定以4年為期、美國投資等級債券為主，協助投資人在下次升息循環到來前，掌握目前美國投資級債的甜美收益率，同時為降息循環下的資本利得機會預作準備。募集期間至10月6日止，銷售機構有元大證券、元大銀行、永豐銀行、永豐金證券及永豐投信等。
永豐4年到期美國優質投資等級債券基金經理人吳如玉表示，截至9月18日為止，彭博美國投資等級債券指數殖利率已達5.81%，是金融海嘯後近15年來的相對高點，只要降息政策鳴槍起跑，美國投資級債投資人可望兩頭受惠，既享受債息又有債券資本利得的機會。
吳如玉分析，債券價格已來到15年新低，推升殖利率達到相對高點，再依最新9月利率點陣圖，升息循環落幕指日可待，明年將進入降息的趨勢未變，對偏好長線穩健收益的投資人而言，現在正是債市少見的進場良機，透過目標到期債券基金「預先鎖利」的獨特優勢，正好有助先穩住整體長期收益，未來再依實際降息進程，伺機把握潛在資本利得。
吳如玉說，依過往經驗，升息過後債券違約風險易升高，但美國投資級債的發行企業財務體質相對佳，債券違約率低，收益率也相對佳。觀察過去4輪升息循環中，最後一次加息後4年的債券指數表現，彭博美國投資等級公司債指數平均總報酬達32.70%，領先彭博泛歐、全球的投資等級公司債指數以及美國非投資公司債券指數。因此，在債種選擇上，應以美國投資等級債為優先布局重點。
【台灣金融新聞】 近日股市漲多，升息預期放緩，AI題材的利多效應也逐漸減弱，股債平衡配置變得格外重要。在這樣的背景下，投信法人建議投資者應該把穩健的投資等級債作為投資組合的首選。 元大投信提到，與股利可能因企業營運狀況變化不同，債券ETF的債息則是固定支付的，只要發債國家或企業不違約，就能定期獲得收穫，這對於追求穩定收益的投資者來說，是一個很好的選擇。 永豐投信則指出，美國投資級債券的殖利率已經達到歷史高點，對於追求穩健收益的投資者來說，現在是利用目標到期債券基金「鎖利」的好時機。 永豐投信的經理人吳如玉分析，這波升息循環中，美國投資等級債券的殖利率已經達到5.81%，是金融海嘯後的相對高點。由於債券到期前價格可能波動，但對於投入時的殖利率沒有影響，只要選擇優質企業債，並持有至到期，就有機會將整體債券收益率鎖在目前的高水位。 保德信投信則看好美國投資級債殖利率的升息空間有限，認為這是布局的好機會。他們的經理人黃相慈分析，過去10年美國投資級債殖利率均值約為3.3%，但目前已經攀升至5%以上，甚至可以與美國非投資等級債相媲美，這意味著投資機會正在出現，並且根據過去經驗，當美國投資級債殖利率達到5%以上時，布局美國投資級企業債往往能獲得良好的回報。
【台灣金融新聞】聯準會連續升息，市場普遍預測升息接近尾聲，永豐投信看準時機，推出全新「永豐4年到期美國優質投資等級債券基金」，專為短中期閒置資金提供穩健投資選擇。該基金以美國投資等級債券為主，目標是幫助投資人鎖定目前高殖利率，準備迎接未來可能的升息循環。
永豐投信經理人吳如玉指出，美國投資等級債券的殖利率已經達到金融海嘯後近15年來的相對高點，這對追求穩健收益的投資人來說是一個好時機。她強調，目標到期債券策略可以讓投資人即使在債券到期前價格波動，也能確保投入時的殖利率不變，只要選擇優質企業債，並持有至到期，就有機會獲得較高的整體債券收益率。
吳如玉還提到，過去五次升息周期的平均間隔約為5.2年，但若排除極端值，平均時間縮短至4.1年。因此，現在透過四年目標到期債券策略，可以讓投資人在下一次升息循環來臨前，持續享受高息機會，並且隨著投組存續期逐漸降低，整體資產價值波動度也會降低，滿足短中期閒置資金的投資需求。
吳如玉還強調，美國投資級債券的發行企業財務狀況良好，債券違約風險相對低，這在經濟前景不確定時尤其受到投資人的青睞。以2008年金融海嘯為例，美國投資級債違約率最高時也不超過1%，而當時的非投資等級債券違約率則接近12%，顯示在這樣的時期，美國投資級債券是降低投資風險的優良選擇。
永豐4年到期美國優質投資等級債券基金的募集期間為9月25日至10月6日，為了讓投資人能夠把握這個穩健投資機會，永豐投信已經準備好全面的資訊和服務，期待與投資人共同創造長期穩定的投資回報。
元大投信表示，相對於股利會隨企業營運狀況而有變化，債券ETF 領的是債息，只要發債國家或是企業不違約，都會每期固定支付債息 ，提供不同於高股息ETF的領息選擇。
永豐投信指出，美國投資級債券殖利率來到歷史高檔時刻，對追求 穩健收益的投資人來說，現在正是透過目標到期債券基金「預先鎖利 」的獨特優勢，鎖住相對高息的好時機。
永豐4年到期美國優質投資等級債券基金經理人吳如玉認為，這波 升息循環迄今，美國債券殖利率來到相對高水準，美國投資等級債券 指數殖利率已達5.81％，來到金融海嘯後的近15年相對高點。如今目 標到期策略的一大優勢，主要來自債券到期前價格雖有波動，但不影 響投入時的殖利率，因此只要慎選優質企業債，標的不違約並持有至 到期，有機會將整體債券收益率長期鎖在目前高水位區間。
保德信投信強調，投資級債殖利率已來到近15年高點，看好未來升 息空間有限，實為布局良機，目前美債的信用利差反映升息告終、經 濟不會陷入衰退，以及企業獲利回升等預期，加上通膨和升息對企業 的影響大致已落底，預估美國企業獲利表現下半年有機會回到正成長 軌道，對於信用債為正向挹注。
PGIM保德信美國投資級企業債券基金經理人黃相慈分析，統計過去 10年美國投資級企業債殖利率均值約為3.3％，目前殖利率水準已攀 升至5％以上，位於海嘯以來的相對高位，甚至已可媲美1年前美國非 投資等級債的殖利率，顯見投資機會浮現，且依據過去經驗，每當美 國投資級債殖利率達到5％以上時，布局美國投資級企業債往往能有 亮眼表現。
永豐投信新推出「永豐4年到期美國優質投資等級債券基金」，瞄 準短、中期閒置資金投資停泊需求，設定以四年為期、美國投資等級 債券為主，協助投資人在下次升息循環到來前，持續掌握目前高信評 債券的甜美收益機會。募集期間為9月25日至10月6日。
永豐4年到期美國優質投資等級債券基金經理人吳如玉表示，這波 升息循環迄今，美國債券殖利率來到相對高水準，截至9月18日為止 ，彭博美國投資等級債券指數殖利率已達5.81％，是金融海嘯後近1 5年來的相對高點。目標到期策略的一大優勢，主要來自債券到期前 價格雖有波動，但不影響投入時的殖利率，因此只要慎選優質企業債 ，標的不違約並持有至到期，有機會將整體債券收益率長期鎖在目前 高水位區間。
觀察過去五次升息周期，從最終停止升息至下次升息循環開始，平 均間隔約5.2年，若排除2006年至2015年的極端值，平均時間縮短至 4.1年。即下波升息週期可能在4年、5年後到來，現在透過四年目標 到期債券策略，有利於在下波升息啟動前，持續享受相對高息機會， 且隨著投組存續期逐漸下滑，標的陸續到期，整體資產價值波動度可 望趨於下降，相當符合一般短中期閒置資金停泊需求。
吳如玉強調，依過往經驗，升息過後債券違約風險易升高，但美國 投資級債的發行企業財務體質相對佳，債券少見違約。以2008年金融 海嘯為例，美國投資級債違約率最高時也不超過1％，反觀當時的美 國非投資等級債券違約率將近12％，足見在經濟前景不確定性高的現 階段，美國投資級債違約風險相對低的特性，有助於降低投資風險， 更應做為當前優先布局標的。
台灣金融市場近期傳來一則新聞，讓許多投資人眼睛為之一亮。看來，升息循環即將告一段落，台灣永豐投信趁勢推出一款全新基金——「永豐4年到期美國優質投資等級債券基金」，為投資人帶來穩定的投資機會。 這款基金將聚焦美國投資等級債券，並採取季配息機制，讓投資人能夠長期享受優質的投資收益。據悉，基金擬任經理人吳如玉表示，升息循環結束時，債券殖利率通常會先於利率觸頂，因此現在正是進場布局的好時機。 吳如玉進一步分析，根據Fed 6月利率點陣圖預估，今年底利率預期落在5.50%至5.75%，2024年底則在4.50%至4.75%，顯示升息結束已指日可待。過去4次升息循環的經驗也證明，美國10年期公債殖利率在升息結束前平均2至3個月就觸頂，投資者應把握這個進場的機會。 「永豐4年到期美國優質投資等級債券基金」具有四大優勢：首先，聚焦美國債券龍頭市場，標的債券皆來自美國大企業或跨國企業，可信賴度高；其次，平均存續期約4年，利率風險相對低；再者，不選非投資等級債券，有利於避開升息後的企業違約潮；最後，入選的債券必須經過兩家以上信評機構認可，安全性再升級。 該基金銷售機構包括永豐金證券、永豐銀行、元大證券、元大銀行，以及永豐投信。投資門檻最低3萬元，相較於投資單一海外債券，此基金投資風險相對分散，非常適合追求穩健債息需求的投資者作為理財計畫的核心工具。
永豐4年到期美國優質投資等級債券基金擬任經理人吳如玉表示，觀察歷史經驗，升息循環結束時，債券殖利率通常較利率更早觸頂，而且債券除了能鎖定較高利率水準，當政策轉向降息時，債券潛在資本利得空間也值得期待。
吳如玉說，依Fed 6月利率點陣圖預估，今年底利率區間預期落在5.50%至5.75%，2024年底則在4.50%至4.75%，顯示距離升息結束已不遠。再以1990年代以來4次升息循環來看，美國10年期公債殖利率在升息結束前平均2至3個月就觸頂，而債券殖利率與價格成反比，換句話說，每當升息接近尾聲時，即是進場布局債市的有利時機。
吳如玉指出，永豐4年到期美國優質投資等級債券基金有四大優勢：聚焦債券龍頭市場美國，標的皆是美國大企業或跨國企業在美發行的債券，可信賴度相對高；平均存續期不長，設定約4年，利率風險相對低；不選非投資等級，投資組合完全鎖定投資等級債券，有利於避開升息後常見的企業違約潮；最後，皆須兩家以上信評機構認可為投資等級的債券才能入選，安全性再升級。
「永豐4年到期美國優質投資等級債券基金」銷售機構：永豐金證券、永豐銀行、元大證券、元大銀行或洽永豐投信，單筆投資門檻最低3萬元，相較於投資單一海外債券申購金額明顯更低，而且一次即可持有50檔高評級的美國投資等級債券，投資風險相對分散，相當適合追求穩健債息需求的投資人作為理財計畫核心工具。
台灣永豐投信近期推出了一款全新的債券基金，針對追求穩健收益的投資人來說，這是一個絕佳的投資機會。隨著聯邦基準利率的連續升息，市場普遍預測升息周期將接近尾聲，這時候，永豐投信的「永豐4年到期美國優質投資等級債券基金」就顯得格外受歡迎。 這款基金以美國投資等級債券為主，目標是滿足短中期閒置資金的投資需求。基金募集期間定於9月25日至10月6日，投資人可以通過元大證券、元大銀行、永豐銀行、永豐金證券及永豐投信等銷售機構進行投資。 永豐投信的經理人吳如玉表示，目前美國債券殖利率已經達到金融海嘯後近15年來的高點，這對投資人來說是一個鎖定高息的好時機。吳如玉還提到，過去五次升息周期平均間隔約5.2年，但若排除極端值，平均時間則縮短至4.1年。因此，透過4年目標到期債券策略，投資人可以在下次升息循環來臨前，持續享受高息機會。 吳如玉強調，升息後債券違約風險會上升，但美國投資級債的發行企業財務狀況相對穩健，違約率極低。以2008年金融海嘯為例，美國投資級債的違約率不超過1％，相比之下，當時的非投資等級債券違約率則接近12％。這意味著在經濟前景不確定的情況下，美國投資級債的違約風險較低，是當前優先布局的標的。