富邦人壽公司新聞| IPO贏家未上市股票交流網

推動綠色金融，金管會從投資融資等方向多管齊下。金管會指出，今年在綠色債券方面發行了51.5億元，在保險業投資再生能源發電產業上也有投資38億元，至於在綠能科技的放款上，截至3月底已達1兆244億元。

金管會指出，金管會推動的綠色金融措施包括：鼓勵銀行對綠能等綠色產業融資、提供綠能產業多元化籌資管道、引導保險業資金投資綠能產業（如電廠、面板）、強化綠色金融人才培育等。

金管會表示，綠色金融面色很多，除了授信、投資及保險推動綠色金融發展，鼓勵銀行簽署赤道原則、發展綠色消費金融商品或服務，如綠色信用卡、綠色消費貸款業務、促進綠色金融商品多元化，包括綠色債券、綠色證券投資信託基金等、綠色保險商品的多元發展等都是發展方向。

我國首批綠色債券在今年5月19日於櫃買中心掛牌，金管會指出，這四檔都是由銀行發行，包括：凱基銀行、永豐銀行、中國信託銀行及玉山銀行，截至今年5月底債券總發行金額已達新台幣51.5億元。

金管會表示，依照規定保險業可以申請專案，核准投資太陽能光電等公用事業設施。而截至今年3月底，已經陸續核准國泰人壽、富邦人壽、台灣人壽3家壽險公司，與新安東京產險1家產險業者，投資5家再生能源發電產業，截至2017年3月底已投資了38億元。

金管會指出，去年10月開始實施「獎勵本國銀行辦理新創重點產業放款方案」，目標是15個月期間，國銀對「五加二」新創重點產業放款，再增加1,800億元，目前國銀對新創重點產業放款總額，已達4.6兆多元，而截至3月底，國銀在綠能科技放款已達1.0244兆元。

其中，對於綠能發電再生能源融資最積極的銀行包括：合庫、國泰世華、一銀、安泰、玉山銀行。

健保採取DRGs包裹式給付後，住院日數變短，自費項目變多，自付額變高，以往國人最愛的終身醫療險補償健保不足的優勢反而不如實支實付醫療險。

但實支實付醫療險須注意最高續保年齡，以免因為長壽反而出現保障斷崖。

台灣保險滲透率全球名列前茅，國人平均每人持有二張以上保單，其中又以醫療險為最多人投保，根據統計，2015年投保率高達372.5%；即便全民健保已提供基本的醫療保障，但醫療科技的進步及健保制度變革，讓民眾對醫療險依舊趨之若鶩，無非是希望透過醫療險減輕醫療有可能造成的經濟負擔，以獲得完整的醫療保障。

實支實付醫療險可從門診手術是否理賠、醫療雜費及手術項目理賠額度、是否可接受副本收據作為理賠依據、是否保證續保以及最高續保年齡等五個面向來衡量；比較國內十家壽險公司推出的十張實支實付醫療險，保障內容不同，保費也有差異。

門診手術多為小型、復原速度快的手術，包括國泰人壽、富邦人壽、新光人壽、台灣人壽、全球人壽、元大人壽、遠雄人壽等保險公司，都有將門診手術列為保障範圍，新光的門診手術限額1萬元，另有三家保險公司門診手術被除外。

包括輸血和高檔醫材等醫療雜費占國人住院醫療費用一半以上，實支實付醫療險針對醫療雜費理賠上限不一，遠雄人壽的醫療雜費30萬元，次高是三商美邦醫療雜費限額為20萬元。

除了自行投保醫療險外，多數上班族任職單位會提供員工醫療團保作為福利，保險公司若能接受副本收據，就不會有排他效果，可接受副本理賠的有新光、中壽、南山、台壽、全球、元大、三商美邦、遠雄等。

通常終身醫療險繳費滿20年後，保障可持續一輩子，但實支實付就需要檢視是否保證續保以及最高續保年齡，否則現代人愈來愈長壽，如果保障期間過了，人仍健在，會發生保障斷崖。

為鼓勵台灣優秀的校園管理菁英與企業間的互動，由社團法人中華民國管理科學學會主辦、富邦人壽獨家冠名贊助、銘傳大學管理學院協辦之「2017富邦人壽管理碩士論文獎」，熱烈徵稿中。

「富邦人壽管理碩士論文獎」迄今已邁入第26屆，是國內管理學院最具知名及影響力的獎項。管科會理事長劉維琪表示，在富邦人壽的獨家冠名贊助下，本獎項宗旨是鼓勵學子能夠將學術研究與企業實務接軌，運用管理的知識理論解決企業問題。此外，藉由論文獎活動的持續推展，也帶動國內機關團體陸續開辦管理論文獎項，進而提升台灣管理學界的交流及管理新知的激盪，使國內管理論文保持一定的學術水準，亦是本獎項的貢獻之一。

本次活動涵蓋類組包括「一般管理」、「行銷管理」、「財務投資與風險管理」、「人力資源管理與組織理論」、「資訊管理」、「作業與供應鏈管理」、「服務業管理」、「EMBA」等八大類組，歡迎管理相關系所研究生（含在職生）踴躍報名。優勝者獎金高達6萬元。另有「最佳實務應用」獎項獎金1萬5,000元，有興趣參賽者留意報名收件時間至6月22日止。詳細資訊參考活動官網http://mba.management.org.tw/，或電洽管科會鄭小姐（02）3343-5412。（劉立諭）

富邦人壽再傳捷報，從亞洲14國、逾300家企業中脫穎而出，獲「亞洲企業社會責任獎」頒發「社會公益發展獎」，更是台灣唯一獲得此獎項的壽險公司。

亞洲企業商會為鼓勵亞洲企業發揮「取之於社會，用之於社會」的理念，以善盡社會企業責任，特別籌畫主辦「亞洲企業社會責任獎，今年富邦人壽首度以「高齡關懷」專案參與評選即獲得國際評審高度肯定，顯見富邦人壽在實踐企業永續發展以及擔負企業責任的作為上別具用心。

目前台灣老年人口的比例，正以三級跳方式大幅增長，預計2025年將邁入超高齡社會（老年人口占比達20%）。因此富邦人壽為落實對台灣社會關懷，並響應政府長照2.0的政策，全面啟動「銀光樂活服務」專案，與中華民國老人福利推動聯盟合作，讓近3萬名同仁完成失智守護訓練課程及全省400多個通訊處建置成失智守護據點，成為國內企業失智守護天使、以及失智守護據點最多的企業，強化台灣高齡社會防護網絡。（項家麟）

5月新台幣升幅趨緩，但壽險獲利「兩樣情」；國泰人壽、富邦人壽與新光人壽逐步擺脫匯損壓力，獲利逐步回溫，南山和中壽還陷於當中，南山5月稅後純益為5.83億元、中壽小虧2,000元。

國泰人壽5月稅後純益為25.1億元，較4月增17%，累計稅後純益為97.8億元，5月不僅匯兌利益，還能增提準備金為8.2億，富邦人壽5月獲利15.84億元，相較於4月利4.4億元倍數成長，富邦人壽5月匯兌沒有損失，獲利回升；新光壽5月獲利16.22億元，避險與匯損壓力減輕不小，累計前5月稅後虧損20.60億元。

南山人壽5月稅後純益5.83億元，4月虧損10.77億元，但前5月累計稅後虧損2.05億元，每股稅後虧損0.02元，南山累計前五月淨匯損還有200億元。

南山表示，積極布局固定收益商品，提升經常性收益，5月的經常性收益已達110億元，若排除匯率因素，獲利還是穩健。南山人壽也加強傳統避險的部位，避險比率已達到85%~90%，南山仍然看好美元的後勢，美國聯準會(Fed)可能持續的升息，若以自然避險、一籃子貨幣避險等方式，可強化因應匯率的波動影響。

中壽5月小虧2,000萬元 ，相較於4月稅後純益有6.2億元， 是五大壽險公司中少數逆勢下滑的壽險公司，累計前5月稅後純益6.4億元，EPS為0.18元。

5、6月資本市場行情大好，壽險進入實現獲利期，國泰人壽、富邦人壽、新光人壽、台灣人壽及南山人壽等5大壽險公司5月單月稅後獲利72.8億元，比5家公司合計首季獲利金額69億元還高，若加上中國人壽，6大壽險累計前5月稅後獲利166.67億元，是壽險業獲利主力。

5月單月稅後獲利以國泰人壽的25.1億元為最高，國壽5月除了外匯避險得宜，出現匯兌利益，也趁市場行情實現股債資本利得，前5月國壽累計稅後獲利97.8億元，應是壽險業獲利王外，也較去年同期獲利成長88％以上，獲利成長幅度應也是市場第一名。

富邦人壽在外匯準備金已幾乎不能動用的情況下，5月單月稅後獲利15.8億元，累計前5月稅後獲利60.3億元，應是市場第二名，較去年同期成長5％以上。

新光人壽5月稅後也賺16.22億元，將先前因匯損出現的累計損失金額，在5月減為稅後累計虧損20.6億元，估計第三季現金股利近百億元進帳後，獲利情況也可改善。

南山人壽5月有部分租稅回沖金額，因此南山5月稅前獲利2.54億元，稅後獲利則增加5.83億元，前5月累計仍是小虧2.05億元；但南山人壽表示，主要是前5月新台幣升值逾7％多，依會計原則必須將美元資產的匯損計入，這是短期現象，若扣除今年新台幣升值的因素，其實南山前5月是大賺200億元。

南山人壽財務長許妙靜也表示，5、6月資本市場行情不錯，如債市殖利率往下，過去投資的債券債格反彈，南山人壽備供出售部位光6月5日到9日一周時間，價格就回升逾新台幣100億元，若加上持有到期及無活絡市場部位，整體價值在一週內增加500∼600億元；另外南山人壽經常性收益持續增加，5月單月就有110億元，即扣除匯率的短期因素，南山人壽每月都已有穩定的獲利來源。

中國人壽5月稅後小虧0.2億元，累計前5月稅後獲利6.4億元，中壽總經理郭瑜玲表示，主要是考慮目前市場利率並沒有明顯反彈，賣掉舊有獲利債券，未來恐買不回來，考慮到中長期資產負債管理，中壽在5月並沒有像其他壽險公司一樣大量實現資本利得。

為幫助民眾及早累積退休資金，富邦人壽攜手台北富邦銀行推出適合各族群投保的保險商品，建議上班族可透過投保門檻低、繳費期間僅3∼6年的利率變動型壽險保單，使資產穩定增值並兼具壽險保障。

或是屆退族想使退休資產配置更靈活，也可以利用萬能壽險的特性，依自身能力彈性規畫保額（必需符合保額、保費限制），讓退休生活更加多采多姿。

富邦人壽提醒民眾，累積退休資金最重要的是預備好未來每個月的基本生活費用，由於生活費禁不起太大的風險，因此以愈簡單、愈穩固的方式累積較佳。而利率變動型壽險保單的一大優勢「增值回饋分享金」，以「富邦人壽好吉利利率變動型增額終身壽險」為例，第七保單年度起可讓保戶自由選擇現金領回或是以購買保額或儲存生息方式增值，靈活的運用方式深受保戶青睞，相較於傳統型壽險保單，多了增值回饋分享金，讓資產有機會愈滾愈大。

另外，富邦人壽近期推出的「富邦人壽金好運萬能終身壽險」，最高投保年齡可達90歲。保戶除了可選擇定期定額分期繳，亦可選擇彈性繳。所謂彈性繳就是投保後能根據投保人不同階段的保障需求與財務能力，依條款約定之規則，彈性繳交保險費，讓投保人在面對人生不同階段的金流時，資產配置更靈活。此外，保單價值準備金隨宣告利率調整，將讓資產有機會持續增值。

針對有計畫退休後環遊世界或到海外安享天年的民眾，富邦人壽推出美元計價的萬能終身壽險「富邦人壽富足豐收外幣萬能終身壽險」，同樣具備繳費彈性、資產穩定增值的特色，也吸引不少高資產屆退族群投保。

儘管壽險公司利變壽險保單4、5月接連「升息」，調高宣告利率，據壽險業者統計，5月壽險新契約保費依舊落在「懸崖邊」，單月僅約890億元，較去年同期衰退11％左右，前5月新契約保費約5,225億元，同比衰退5％左右。

壽險業者預估，若之後仍是沒有太大起色，預估全年新契約保費可能衰退15％，即全年約在1兆元附近；但也有另一看法，即下半年保單銷售即可能回穩，衰退幅度可能不會太大。

在首季停售效應結束後，4月壽險新契約保費僅830億元，較去年同期大幅衰退近36％，不少壽險公司「震驚」之後，紛紛調高美元及新台幣利變壽險保單宣告利率，但5月買氣似乎也未有明顯提升，依舊在890億元附近，較去年同期衰退11％左右。

壽險業者表示，今年因為新台幣升值，美元匯率相對低點，再加上美元保單預定利率較高，因此不少保戶都是投保美元利變壽險保單，目前約占新契約保費3成左右，即今年前5月已銷售逾新台幣1,500億元的美元利變壽險保單，另外也有公司看準澳幣匯率也在低點，也推出澳幣壽險保單。

另一主力保單即是投資型保單，今年買氣也明顯回升，前4月投資型保單新契約保費1,239億元，較去年同期成長127％，是成長幅度最大的保單類型，5月依舊持續此力道，且以類全委投資型保單銷量最佳，估計前5月投資型保單新契約保費應已逼近1,400億元，也是新契約保費撐盤要角。

但因為保戶去年底才因為保單停售效應大量投保，保費甚至延續到今年初，第2季壽險市場即出現淡季，保戶觀望意味濃厚；壽險業者表示，有些公司仍在測試市場反應最佳的保單，不斷修改內容，估計下半年即會找到方向，另外不少公司推6∼10年分期繳保單，保費即不如過去躉繳保單量大。

5月國泰人壽新契約保費近153億元，拿下單月第一名，累計前5月新契約保費也突破千億元，達1,054億元，也是市場第一名

南山人壽5月約有140多億元新契約保費，應可拿下第二名；富邦人壽5月新契約保費133億元，累計733億元，排名市場第三；而上述三家壽險公司也是5月新契約保費能破百億元的公司。

為幫助客戶提早做好退休理財，富邦人壽推出的後收型類全委保單「富邦人壽富貴一生台外幣變額年金保險/變額壽險」（簡稱「富貴一生」）近期新增連結摩根投信代操全委帳戶「富邦人壽委託摩根投信-目標收益多元組合月提解全權委託投資帳戶」（簡稱「目標收益多元組合全委帳戶」），能有效解決投資人退休理財的三大痛點，盡早展開富足快樂第二人生。

富邦人壽表示，提早做好退休理財，是邁向精彩人生下半場的關鍵。但市場變化多端常是投資人的首要痛點，本次推出的「目標收益多元組合全委帳戶」委託摩根投信團隊操作，其獨家前瞻預測系統針對50 種資產做未來10-15年報酬率與相關性預測，讓客戶能有效掌握投資趨勢，毋須緊盯市場擔心黑天鵝。

累積退休金本無法一蹴可幾，如何在有限時間存夠退休金，是客戶退休理財第二個痛點。回顧2006年來股債各類資產表現，以現金報酬最低，反倒是股債混合投組，年化波幅約1％，年化報酬率近5％。而「目標收益多元組合全委帳戶」因多元分散風險，積極將年化波動度目標設定在8％（含），嚴控波動於債券水準之餘，更追求長期穩健增值，為客戶兼顧債券穩定收益和股票上漲契機。

第三，因應客戶現金先落袋為安偏好，「目標收益多元組合全委帳戶」提供長期穩定現金領回，提供兩段式「月提解機制」，創造每月穩定現金流量，且當帳戶績效表現優異時，還有額外「季加碼機制」，讓客戶每季都有機會獲得加碼提解金額，時時參與帳戶投資成果。

本次推出「富貴一生」類全委保單，採取股債靈活配置的動態操作策略，可投資標的包括台灣已註冊的摩根基金和指數股票型基金（ETF），有股有債多元完整，讓投資理財需求的客戶能夠穩中求勝，提早為理想退休生活做好準備。（康?皇）

將於6月11日在國立陽明大學登場的「陽明、富邦健康財富論壇」，由陽明大學與富邦人壽共同主辦、本報協辦，特別邀請超強卡司知名財經主持人夏韻芬、臺灣飲食文化協會理事長焦桐教授、北榮神經內科主治醫師陳韋達、陽明大學高齡與健康研究中心教授陳亮恭、中華經濟研究院區域發展研究中心研究員劉大年博士、政治大大學校長周行一博士及富邦金控首席經濟學家羅瑋博士分享健康樂活及創造財富的秘訣。

經濟局勢變化多端，如何在資訊薈萃的時空中掌握關鍵、創造財富？論壇邀請財經界巨擘對談分享，可加深加廣大家的身心靈健康與全球金融視野，現場還有高額摸彩禮品，即日起接受免費報參加。論壇主旨在於提倡樂活健康創造財富，邀請閱歷豐富的健康樂活大師，引領大家過對的生活，聆聽產官學界重量級名師的精采對談，成就屬於自己的健康財富人生。電話（02）2176-5188分機25776蕭綺雲小姐。（項家麟）

近日豪雨成災，保險公司緊急啟動救援、快速理賠與關懷服務等多項措施，以協理受災保戶，郵局提供愛心匯款免收手續費，儲匯與壽險也有免費服務、快速理賠，臺銀與土銀、台企銀提供重建紓困貸款，民眾可多洽詢利用。

包括法國巴黎人壽與產險、南山人壽南山產物、郵政壽險、保德信人壽、合庫人壽、中國人壽、全球人壽、國泰人壽、元大人壽、AIA友邦人壽、保誠人壽、新光人壽、遠雄人壽、富邦人壽、富邦產險、三商美邦人壽、兆豐保險等，提供受災保戶多項服務協助，有快速優先理賠、保單補發、保費緩繳、新增保單借款申請減免、房貸利息申請免收或緩繳、住院預付保險金等措施。

國泰人壽另有理賠醫療預付金，國泰人壽慈善基金會志工也提供溫暖協助。元大人壽保障受災保戶權益，提供五大關懷服務措施。保誠人壽保戶關懷措施，舊貸戶保單借款緩繳、新貸戶保單借款優惠等，新光人壽即日起提供受災戶相關優惠及強化服務事宜，除免付費電話外，亦可使用App線上客服。遠雄人壽各地保戶服務中心、行政服務櫃檯立即服務。三商美邦人壽提供受災保戶新增保單借款免息90天，每張保單可免息借款10萬元。富邦人壽第一時間啟動應變四方案，富邦產險在官網設立「暴雨防災專區」提供即時訊息。中國人壽有旅平險彈性調整、保服優惠服務，AIA友邦人壽、全球人壽提供快速理賠等服務。

南山人壽南山產物、兆豐保險成立關懷小組，另有到府理賠服務，南山產物建議保護愛車，可加保颱風、地震、海嘯、冰雹、洪水或因雨積水附加條款。郵政壽險提供受災房貸戶1年寬限期、只付息免還本金。合庫人壽對受災保戶開放醫療副本收據理賠，保德信人壽新申請保單借款前3個月利息可減免。

臺灣銀行、臺灣土地銀行、 臺灣中小企銀提供復建優惠紓困貸款，協助受災企業及個人早日完成災後重建。（康?皇、陳碧雲、孫震宇、項家麟、黃英傑、賴俊明）

富邦金昨（2）日公告買海外的保險公司，據了解，看好歐洲法規較為明確、市場成熟且有穩定收益，仍聚焦在歐洲的保險公司，不過富邦金僅表示，對進行中的案件不便說明。

2015年3月時，富邦人壽因看好西歐獲利潛力，且當地政治風險低，砸下2.04億歐元，以每股17歐元認購Delta Lloyd N.V所發新股的六成股權，成為持股5.5%的大股東，中間歷經Delta Lloyd N.V股價暴跌風波，今年初以每股2.85歐元繼續加碼，將持股比重提高到7.5%。

去年底，荷蘭保險商NN表態以每股5.4歐元，總價約25億歐元（約新台幣850億元）收購Delta Lloyd全部股權。富邦人壽將出售手中所有2,970萬多股的持股，以每股5.4歐元價格賣給NN集團，總價1.6億歐元。這筆交易，富邦人壽要實現投資虧損9,070萬歐元（約新台幣29.5億元）。

為了面子及省安定基金保費，7大壽險公司「拚了」！在保險局鼓勵及安定基金保費計分下，各壽險公司積極推動小額終老保單，目前國泰人壽已銷售近5萬張、保費逾6億元居第一名，富邦人壽、中國人壽、南山人壽也緊追在後，估計7大壽險公司力推下，小額終老保單5月底有機會突破10萬張，保費逾11億元。

每人一生只能「限購一次、最高保額30萬元」的小額終老保單，主打附加費用低、保費便宜、最高可84歲還可投保，各家壽險公司的業務人員目前以小額終老保單作為「敲門磚」或話題，與保戶互動，投保率快速攀升。

國壽是第一家推出小額終老保單，近期更祭出保戶投保小額終老保單可參加抽獎，可抽3萬元旅遊禮券、iPhone7、便利商店禮券，同時業務人員行銷小額終老保單的佣酬也不低，因此推出近4個月，平均每月銷售1萬多張小額終老保單，銷量居各公司第一名，且國壽也訂下目標，全年必須站穩小額終老保單第一名的位置。

富邦人壽則是第二家推出小額終老保單，並打出1％的轉帳優惠，推出2個多月以來，也已賣出2萬多張，銷量急起直追。

南山人壽則是5月8日才開賣其小額終老保單，每天以500張的速度追趕，到25日已銷售5,600多張，保費7,600萬元，其業務團隊希望5月底前能衝出1萬張的小額終老保單，超越先前開賣的幾家公司。

新光人壽也在本月24日開賣其小額終老保單，強調每個年齡的每萬元保額，都比其他家公司保費便宜至少1元，同時也祭出轉帳1％優惠，希望也能達到一定的銷售量；新壽的小額終老保單與其他家較不同的是，投保年齡從55歲以上起算，其他家壽險公司則是0歲就可投保。

市場上小額終老保單目前銷量第三名是中國人壽，3月下旬推出，目前也已要挑戰破萬張的銷售量，另外如台灣人壽及三商美邦人壽也都祭出轉帳1％的優惠，同樣也都有1,000∼2,000張左右的銷售量。

這張連保險局官員及壽險精算人員都投保的保單，目前銷售張數正以最大成長速度，挑戰推出近4個月就破10萬張的紀錄。

台灣國際保險業務分公司（OIU）市場持續熱絡，今年前四月保費已超過4,000萬美元，為搶占市場，富邦人壽領先同業推出可以使用信用卡買OIU保單，且從即日起開始銷售。

富邦人壽為讓客戶有更多支付的選擇及便利性，領先業界推出市場上第一張可使用信用卡以美元結算的OIU保單「富邦人壽（國際）環球卡美利利率變動型增額終身壽險（FSW）」，客戶可以使用境外發行之信用卡扣繳保費，富邦人壽國際保險業務分公司於106年5月31日開始銷售。富邦人壽國際保險業務分公司副總經理翁正一表示，在金管會保險局支持業者擴展國際保險業務之政策下，富邦人壽積極推動更為便捷、更加多元的繳費管道。這次領先業界，推出市場上第一張可使用信用卡以美元結算的OIU保單，對OIU發展來說，深具指標性意義，也希望透過開放更便利的繳費方式，讓OIU業務能更上層樓。

富邦人壽攜手聯合信用卡處理中心（NCCC）辦理外幣收單業務，推出首張可使用信用卡以美元結算的OIU保單，未來客戶購買OIU保單，除透過國際金融業務分行（OBU）轉帳或匯款外，也可使用國際三大發卡組織－Visa、MasterCard、JCB所發行的信用卡直接刷卡付費，享受更為便利的付款體驗。

台灣國際保險業務分公司（OIU）市場持續熱絡，今年前四月保費已超過4,000萬美元。為讓客戶在OIU買保單更便利，富邦人壽昨（5月31日）宣布，推出市場上首張可使用信用卡以美元結算的OIU保單，讓客戶可用境外發行的信用卡扣繳保費。

由於OIU的保單皆為外幣計價，而在國內刷信用卡的結算單位為新台幣，導致外國客戶無法在OIU刷信用卡繳保費，還必須先到銀行OBU（國際金融業務分行）開戶，再進行轉帳或匯款，增添投保的不便利性。

為了方便國外客戶可輕鬆刷卡繳保費，富邦人壽昨日宣布攜手聯合信用卡處理中心（NCCC）辦理外幣收單業務，推出業界首張可使用信用卡以美元結算的OIU保單「富邦人壽(國際)環球卡美利利率變動型增額終身壽險（FSW）」。

未來除透OBU轉帳或匯款外，也可使用國際三大發卡組織－Visa、MasterCard、JCB所發行的信用卡直接刷卡付費。

富邦人壽國際保險業務分公司副總經理翁正一表示，推出市場上第一張可使用信用卡以美元結算的OIU保單，深具指標性意義，希望透過開放更便利的繳費方式，讓OIU業務能更上層樓。

今年以來新台幣大幅升值，各壽險公司的避險成本大幅飆漲。以國泰人壽來說，首季匯兌成本有1.5%；富邦人壽的避險成本也達到2%，侵蝕了壽險公司的海外獲利。

各家壽險公司的避險策略皆不同，國泰人壽認為，新台幣繼續升值幅度相當有限，今年的匯兌成本將控制在1%~1.5%之間；南山人壽則轉為積極銷售外幣保單，降低需要避險的資產，就今年前四月來看，南山的外幣保單已經占初年度保費（FYP）的三到四成，藉此降低匯兌損失以及匯兌成本。

三商美邦人壽投資長洪永聰表示，首季的避險成本為0.92%，年化以後，避險成本為1.81%。洪永聰表示，除非新台幣像第1季一樣一口氣升值6%，否則全年的避險成本可以控制在1%~1.5%。

三商壽首季海外資產傳統避險部位在86%，在各大壽險公司中，傳統避險的部位偏高，未來三商操作區間在31~30元之間，若新台幣升值破30元，顯示再升幅相當有限，便會降低傳統避險部位；但若新台幣回貶為31元，匯兌的風險就會增溫，此時就會再擴大傳統避險部位。

新台幣近來持續升值，根據統計，整體壽險公司的外匯準備金餘額水位4月底已經降至170億元，是壽險業有準備金以來最低水位，這引起金管會的注意，發函要求各壽險公司注意匯率風險。

新台幣昨（22）日盤中一度升破30元大關，儘管尾盤仍守住30元，仍是近2年9個月以來新高。金管會統計，壽險業外匯準備金繼續縮水，至4月底已經降至170億元，相較於去年底餘額441億元，等於降至不到四成的水位。

金管會在2011年3月允許壽險公司提存外匯價格準備金，成立之初有201億元，4月底降至170億元，反映壽險公司面臨的匯損災難，壽險公司的外匯準備金餘額已拉警報。

保險局副局長張玉煇表示，到3月底已有九家壽險公司外匯準備金觸及年初20%的警戒水位，即4月新台幣再升值也不能再動用準備金，即匯損將更大程度影響損益表。據了解，恐還會再新增一到兩家壽險公司無法動用外匯準備金。如富邦人壽、南山人壽、台灣人壽等首季都已收回逾七成的外匯準備金，許多公司都必須靠強化避險去降低匯損，無法再大量使用外匯準備金。

金管會也規範，一旦外匯準備金餘額如果降低至去年底的兩成，就不能再沖抵獲利，並且有匯兌利益就必須從利益的50%拉高為提存60%，整體來說最低水位就是88億元。

金管會也盯上各公司匯損情形，近期發函給各大公司要重視匯兌風險的問題，金管會官員表示，新台幣不再像過去一樣在一個區間波動，雖不一定會繼續再大幅升值，但沒有所謂「天線」或「防線」，朝2字頭也不意外，壽險業更要關注海外投資的風險。

在協助壽險業者方面，金管會比較傾向要求業者增提外匯價格準備金，例如匯兌利益時應該就要增加提存的額度，避免遇到風險準備金用罄而無法動用，但目前還要蒐集業者的意見。

全球金融市場近年來在黑天鵝頻現下詭譎多變，波動持續居高不下也讓投資人備感焦慮而無所適從，富邦人壽在台北富邦銀行逾120家分行獨家銷售的後收型類全委保單「富邦人壽富貴一生台外幣變額年金保險/變額壽險」 (以下簡稱「富貴一生」)自5月15日起新增連結「富邦人壽委託摩根投信-目標收益多元組合月提解全權委託投資帳戶」 (下稱「目標收益多元組合全委帳戶」)，透過多元資產布局並嚴控下檔風險，讓沒有多餘時間能力的投資人毋須每天緊盯市場變化，煩心進出場時點，輕鬆追求資產穩健增長。富邦人壽表示，市場難以捉摸常是投資人心中永遠的痛，本次推出的「目標收益多元組合全委帳戶」，委由全球擁有超過160位投資研究專家、超過45年多重資產投資經驗的摩根投信團隊代操，由專業經理人為此帳戶擇時選市、靈活配置，透過多樣化投資策略以及旗艦投資預測系統，可因應各種市場環境及投資需求，動態調整資產配置，設定以年化波動度8%(含)為目標，提供客戶於市場波動下的新選擇。投資人或許疑惑，類全委保單與傳統投資型保單有什麼不同？富邦人壽說明，傳統投資型保單，投資人仍須自己選擇投資標的，自己調整資產配置、留意風險控管；但類全委保單，投資人只需依照自己風險偏好，選擇適合自己的全權委託投資帳戶為積極型、穩健型、還是保守型，其餘的投資難題都可交由專家投資團隊管理，對長期投資者來說，是相對方便的理財方式，可做為核心投資之選。

摩根投信表示，今年來全球資金大挪移，就連資產表現也跟著翻轉。先前表現屈居後段班的歐股和新興股急起直追，在歐元區政局不確定性和美國升息的逆境下強勢回歸，對照先前屢創新高的美股近期因川普新政失利而備受衝擊，還有黃金也隨法國脫歐可能降低下，止不住跌勢，反映國際金融市場瞬息萬變，導致資產輪動、股債商品市場輪番表現。

日商地產龍頭，正前仆後繼「登台」。繼日本三井不動產集團(MitsuiFudosanRealty)揮軍台灣OUTLETMALL和飯店市場之後，日本地產龍頭三菱地所(MITSUBISHIESTATE)也正式插旗台灣。三菱地所昨(22)日宣布在台北成立「台灣代表人辦事處」，並正式展開五大開發案。

三菱地所插旗台灣的五大代表作，包括參與規劃設計台南紡織的「南紡購物中心」計劃、攜手潤泰創新合資的台北市南港車站大樓案、潤泰創新的新北市板橋江翠案、南山人壽的台北「南山廣場」、以及富邦人壽的台北市遼寧街飯店開發案，估計至少砸進百億，以擴大在台投資規模。

日商三菱地所在本周26日召開記者會，宣布上述在台重大投資案。

日商三菱地所昨天表示，為擴大在台業務，在台北市成立「台灣代表人辦事處」，並已在今年4月12日起正式開始駐地，首席代表為橋本哲史。

三菱地所表示，2013年已開始參與台北市由潤泰創新旗下旭展公司主導的「南港車站綜合開發等計劃」BOT案，該開發案中包括南港車站大樓BOT中的商業設施「CITYLINK南港店」、飯店「CourtyardbyMarriottTaipei」計劃，以及A級辦公室，其中三菱在旭展公司的持股達20％。

至於住宅的首件開發案，三菱地所2016年3月選在新北市的板橋江翠重劃區，也與潤泰創新簽約合作開發，預計2018年動工興建豪宅大樓，三菱持股為30％。

至於南山人壽的「南山廣場」則位於信義計畫區101大樓旁，預計2017年Q4完工開幕，三菱參與承包設計、物業管理。

另外，富邦人壽位於台北市遼寧街飯店開發案，包括飯店和商場，預計2019年下半年完工，三菱負責承包設計。至於「南紡購物中心」開發案，三菱地所參與的一期工程已在2015年完工開幕。

三菱表示，今後除了期待在經濟穩定成長中的台灣，繼續擴大在台灣投資之外，同時希望結合台灣企業共同擴展中國市場，因此成立「台灣代表人辦事處」，以作為事業發展據點。

三菱表示，今後也將持續發揮既有的業務經驗，並累積海外經驗，以發展新事業、並拓展國際市場。

近3年來，雖然台灣房市被政策控管到低迷不振，但日商大型知名地產集團，卻相繼登台大舉投資。根據調查，除三菱本周將正式宣布在台北成立分支機構之外，三井不動產集團也來勢洶洶，已密集開出「林口MITSUIOUTLETPARK」、簽下台中港OUTLET開發案、宏普建設忠孝東路三井花園飯店合作案、及台北南港「LaLaport購物中心」，總投資額逾新台幣百億，創下近10年來日企在台投資的最大手筆；另外，日本Morris森集團則攜手冠德建設，計畫打造中和住商混合的造鎮計畫。(相關新聞見A2)

從去年初到今年5月，新台幣兌美元已升值破10％，壽險業承受極大匯損壓力，紛紛拉高海外投資避險比重，但人民幣投資部位因避險成本高，無法維持中長期避險，從去年初到昨(22)日，新台幣兌人民幣已升值16.7％，壽險業約新台幣4,000∼5,000億元的人民幣部位，形同匯損內傷。

壽險業者指出，人民幣去年兌美元貶值近7％，但新台幣則是兌美元升值近3％，一來一往等於新台幣兌人民幣升值10％，今年首季繼續此情況，再升5％，等於去年到今年首季新台幣兌人民幣升值了15％，壽險業持有的人民幣債券出現大量匯兌損失。

不少公司將人民幣債券擺在「持有到期」項下，中間無法出售，且人民幣避險成本高，各公司只能僅短期避險，光是今年首季人民幣匯損估計就有近百億元，若加上去年全年的人民幣匯損，應有新台幣200億元以上。

壽險業持有人民幣債券一部分是國內的寶島債，一部分則是以QFII身份直接投資大陸債券、亦或是繞道香港投資人民幣債，估計總金額應有新台幣4,000∼5,000億元，許多都要等債券到期才能脫手，許多投資的壽險公司苦不堪言，只能等到期逐步降低人民幣投資部位。

如國泰人壽、富邦人壽、南山人壽、中國人壽、新光人壽、台灣人壽、台銀人壽等都有為數不少的人民幣債券部位，如新光人壽即在近期法說會上揭露其帳上還有608億元的人民幣債券部位，首季光人民幣匯損就有30億元，推估整體壽險業首季人民幣匯損部位應逾100億元，甚至更高。

業者指出，各家壽險公司中，僅國泰人壽一家有較大投資部位，運用Proxy避險(即一籃子貨幣替代避險)，因人民幣匯率首季兌美元也有回升，因此國壽表示，其人民幣部位首季不但沒有匯損，反而還因避險有效，有匯兌利益。

也因為各家壽險公司投資部位、避險策略大不同，目前各家承受的匯兌損失也大不相同，壽險公會預計本周再凝聚各壽險公司對匯率暫行措施的建言，若有共識即會儘速交給金管會，以拯救上半年的資本適足率及獲利。